最近银行理财有不少亏损的产品，银行理财还能买吗？发生什么了？

本期和大家分享的主题是“银行理财”。在众人的印象中，银行理财属于一种比较稳健的理财。虽然大多数银行理财都是非保本理财，但真正出现亏损的却很少。

不过，最近一段时间，银行理财却突然多了不少亏损的产品，让很多投资者感到措手不及，甚至还有人向银行投诉，提出质疑。为什么向来稳健的银行理财，会一下子出现这么多亏损的产品呢？

要彻底搞清楚这个问题，还得从银行理财的净值化说起。我国监管层在2018年的时候发布了《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》这一规范理财市场的文件，其中有一条便是要求理财产品向净值化转移。

这一文件又被称为资管新规，而银行理财也在资管新规的覆盖范围内。所以后面发行的银行理财，很多都是净值型产品。

既然是净值型产品，那净值肯定就会有涨有跌，收益也就由净值的涨跌来确定，净值一跌，出现亏损也就不奇怪了。而近期出现亏损的银行理财产品，无一例外都是净值型产品，而且基本上都是刚发行没多久的新产品。

为什么新发行的产品这么容易亏呢？这就要从最近的债券市场发生的事找原因了。

银行理财之所以能做到比较稳健，是它的资金主要投向货币、债券这样风险较低的市场，因为债券一般都有一个固定的利率，只要不违约，到期都会有一定收益，所以只要去买一些优质的债券，风险自然不会很大。

不过，债券虽然有固定利率，但只要在市场上可以交易的债券，价格还是会有变化的。而最近一段时间，由于市场利率反弹，导致市场上很多债券的价格纷纷开始下跌。投资了债券市场的净值型银行理财，其净值也就会跟着跌了。

那么，银行理财开始出现亏损，是不是意味着银行理财不再稳健，不值得买了呢？

首先，银行理财的净值短期下跌，并不能说明银行理财就不再稳健。如果银行理财是因为投资了债券市场而出现亏损的话，那么从较长时间来看，其净值迟早都会回归。因为投资债券市场的银行理财，其收益主要来自债券的利息，而利息基本上是固定的，就算债券价格下跌也不妨碍其获得利息收益。

不过，如今已经允许银行的理财子公司发行可直接投资股票的理财产品，而这类银行理财就不会那么稳健了，即便从长期来看也可能会出现亏损。

所以，要看银行理财是否稳健，不能看短期净值的涨跌，而是要看其资金的主要投资方向。

其实目前大多数净值型银行理财，与之前非净值型银行理财也差不太多，最终的到期收益出现亏损的几率仍然不会很高。只是在短期内需要有亏损的准备，虽然有些人对这点还是不能接受，但以后的理财产品大多都是这样的，所以还是得习以为常。

银行的储户，可根据主体的不同分为个人储户和单位储户，其中单位储户包括了企业和政府。由于不同的储户存钱的目的不同，所以喜好也就会有所不同。

储户更喜欢怎么存钱？

首先，对个人储户来说，更喜欢把钱存在大型银行里，而把钱存在大型银行里的个人储户，最喜欢存的竟是活期存款。

根据央行公布的数据来看，截至4月份，个人储户在大型银行里的存款达到了47。48万亿，比在中小银行里的存款多了11。61万亿。在这40多万亿的存款里，活期存款占了19。48万亿，定期存款仅13。13万亿。

个人储户更喜欢把钱存在大型银行，且活期存款居多，原因可能主要有以下两个：

1、对存款的流动性要求高。如果存款需要经常存取的话，肯定是存大型银行的活期存款会比较好。因为大型银行网点多，存取比较方便，而活期存款随时可存可取的特性，是流动性最好的存款。

2、不懂得理财。对理财完全不懂的人，也可能会把钱都存在活期账户里，而且更多地也会选择大型银行存。因为不懂理财的人，不知道钱放在活期账户里会贬值，不知道用钱还能生钱，即使知道，也不知道买什么理财好，所以就会让钱一直躺在活期账户里。由于大型银行看起来更可靠一些，选择把钱存里面的这类个人储蓄也就比较多了。

不过，把钱存在中小银行的个人储户，选择存定期存款的形成压倒之势。在中小银行的35。87万亿的个人存款里，有19。8万亿都是定期存款，占比达到了55。2％，而活期存款仅为9。14万亿。这说明把钱存在中小型银行大部分个人储户，已经具备了一定的理财意识，因为中小型银行的存款利率一般要比大型银行高。

其次，对单位储户来说，选择把钱存在中小型银行的就比存在大型银行的要多，而且无论是在大型银行还是中小型银行，活期存款都是单位储户最喜欢的存款。

从央行公布的数据看，截至4月份，单位储户在中小银行的存款为45。1万亿，在大型银行的存款为38。74万亿。在中小银行的活期存款有16。06万亿，定期存款仅为8。91万亿，而在大型银行的活期存款有16。89万亿，定期存款仅为6。99万亿。

单位储户更喜欢存活期存款，主要原因可能是单位储户的存款多为流动资金，随时都可能要取出，所以存活期存款更方便。而定期存款因为利率较低，对单位储户吸引力不大，如果需要理财的话，更倾向于其他收益率更高的理财方式。

至于结构性存款，无论是个人储户还是单位储户都不是主要选择。一方面可能是因为很多储户对结构性存款了解不足，另一方面可能也跟银行限制结构性存款的发行规模有关。

从数据来看，个人储户更喜欢买大型银行的结构性存款，或许是觉得安全性高、可靠一些，而单位储户则更喜欢中小型银行的结构性存款，显然是对收益更看重。

看了储户们的存钱喜好后，大家知道该怎么存钱了吗？

如果还想了解相关内容，或不知道如何选保险，欢迎点击下方"免费获取方案"，我们会分配专家和您聊聊关于理财和保险的疑问，助大家配置适合自己的保障~从此不愁保，沃保满天下，让我的专业成为你的翅膀！